MOUNT TOWARZYSTWO FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH SPÓŁKA AKCYJNA

KRS 0000290519 NIP 1080003715 REGON 141035638

W dniu 07.07.2025 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 76 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2024 DO 31.12.2024

W dniu 07.07.2025 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 75 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2024 DO 31.12.2024

W dniu 07.07.2025 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 74 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2024 DO 31.12.2024

W dniu 07.07.2025 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 73 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 07.07.2025 okres OD 01.01.2024 DO 31.12.2024

W dniu 09.07.2024 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 70 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2023 DO 31.12.2023

W dniu 09.07.2024 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 69 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2023 DO 31.12.2023

W dniu 09.07.2024 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 68 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2023 DO 31.12.2023

W dniu 09.07.2024 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 67 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 09.07.2024 okres OD 01.01.2023 DO 31.12.2023

W dniu 06.07.2023 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 64 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2022 DO 31.12.2022

W dniu 06.07.2023 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 63 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2022 DO 31.12.2022

X V. W P I S Y D O W dniu 06.07.2023 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 62 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2022 DO 31.12.2022

W dniu 06.07.2023 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 61 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 06.07.2023 okres OD 01.01.2022 DO 31.12.2022

W dniu 30.06.2022 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 57 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2021 DO 31.12.2021

W dniu 30.06.2022 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 56 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2021 DO 31.12.2021

W dniu 30.06.2022 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 55 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2021 DO 31.12.2021

X V. W P I S Y D O W dniu 30.06.2022 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 54 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 30.06.2022 okres OD 01.01.2021 DO 31.12.2021

K R A J O W E G O R E J E S T R U S Ą D O W E G O W dniu 11.06.2021 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 51 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2020 DO 31.12.2020

W dniu 11.06.2021 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 50 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2020 DO 31.12.2020

W dniu 11.06.2021 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 49 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2020 DO 31.12.2020

W dniu 11.06.2021 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 48 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 11.06.2021 okres OD 01.01.2020 DO 31.12.2020

W dniu 08.06.2020 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 44 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2019 DO 31.12.2019

W dniu 08.06.2020 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 43 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2019 DO 31.12.2019

W dniu 08.06.2020 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 42 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2019 DO 31.12.2019

W dniu 08.06.2020 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 41 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 08.06.2020 okres OD 01.01.2019 DO 31.12.2019

W dniu 03.07.2019 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 38 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2018 DO 31.12.2018

W dniu 03.07.2019 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 37 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2018 DO 31.12.2018

W dniu 03.07.2019 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 36 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2018 DO 31.12.2018

W dniu 03.07.2019 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 35 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 03.07.2019 okres OD 01.01.2018 DO 31.12.2018

W dniu 11.07.2018 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 31 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 4. OD 01.01.2017 DO 31.12.2017

W dniu 11.07.2018 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 30 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 3. OD 01.01.2017 DO 31.12.2017

W dniu 11.07.2018 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 29 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 2. OD 01.01.2017 DO 31.12.2017

W dniu 11.07.2018 dokonano wpisu do rejestru KRS nr 28 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach wpisać: 1 1. data złożenia 11.07.2018 okres OD 01.01.2017 DO 31.12.2017

SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 24 MAJA 2016 ROKU DO 31 GRUDNIA 2016 ROKU I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO FUNDUSZU Nazwa funduszu Fundusz REAL ESTATE INCOME ASSETS II Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych (dalej: „Fundusz”) został zarejestrowany 24 maja 2016 roku w rejestrze funduszy pod numerem RFi 1369. Fundusz jest funduszem inwestycyjnym zamkniętym utworzonym jako fundusz aktywów niepublicznych w rozumieniu ustawy o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi (Dz. U. z 2016 r., poz. 1896, z późn. zm.) (dalej: „Ustawa”). Do dnia 7 listopada 2016 roku fundusz funkcjonował pod nazwą SEZAM XXI Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych. Fundusz został utworzony na czas nieokreślony. Cel inwestycyjny funduszu Celem inwestycyjnym Funduszu jest dążenie do osiągania regularnych dochodów z lokat Funduszu. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego. Fundusz specjalizuje się w inwestowaniu w instrumenty finansowe nie będące przedmiotem publicznej oferty, w szczególności akcje, udziały i dłużne papiery wartościowe emitowane przez Spółki Celowe oraz wierzytelności wobec Spółek Celowych. Fundusz stosuje określone Statutem ograniczenia inwestycyjne dotyczące instrumentów finansowych emitowanych przez jeden podmiot, depozytów złożonych w jednym banku, zaciągniętych kredytów i pożyczek, udzielonych kredytów, pożyczek, poręczeń i gwarancji. Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Fundusz jest zarządzany przez Mount Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. (do dnia 29 marca 2017 roku działające pod nazwą PENTON Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.) z siedzibą w Warszawie, przy ul. Bukowińskiej 24A lok. 65, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000290519 (dalej: „Towarzystwo”). Do dnia 14 października 2016 roku Fundusz był zarządzany przez Skarbiec Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. Okres sprawozdawczy oraz dzień bilansowy Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2016 roku, za okres od 24 maja 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku. Kontynuacja działalności Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności Funduszu w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu. Badanie sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe zostało poddane badaniu przez Meritum Biegli Rewidenci Marzena Wójcik podmiot uprawniony do badań sprawozdań finansowych nr 3159 z siedzibą w Warszawie, ul. Bukowińska 26B lok. U2. Serie certyfikatów inwestycyjnych i cechy je różnicujące Od dnia zarejestrowania Fundusz wyemitował certyfikaty inwestycyjne serii A i serii B. Certyfikaty serii A zostały wyemitowane 1 czerwca 2016 roku w ilości 30,00 sztuk i posiadają cenę emisyjną 1.000,00 PLN. Certyfikaty zostały opłacone w całości. Certyfikaty serii B zostały wyemitowane 16 grudnia 2016 roku w ilości 167.980,00 sztuk i posiadają cenę emisyjną 395,48 PLN. Certyfikaty zostały opłacone w całości. Certyfikaty nie są notowane na aktywnym rynku i reprezentują jednakowe prawa majątkowe. Nie występują cechy różniące poszczególne serie certyfikatów. 10 LISTOPADA 2017 R.

SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2016 ROKU DO 31 GRUDNIA 2016 ROKU I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO FUNDUSZU Nazwa funduszu SILESIA HOUSE Fundusz Inwestycyjny Zamknięty działa na podstawie zezwolenia wydanego przez Komisję Nadzoru Finansowego z dnia 28 kwietnia 2009 roku Fundusz działa zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (tekst jedn. Dz. U. z 2016 r., poz. 1896). Fundusz SILESIA HOUSE Fundusz Inwestycyjny Zamknięty (dalej: „Fundusz”) został zarejestrowany 5 listopada 2009 roku w rejestrze funduszy pod numerem RFi 499 Fundusz jest funduszem inwestycyjnym zamkniętym w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (tekst jedn. Dz. U. z 2016 r., poz. 1896) (dalej: „Ustawa”). Fundusz został utworzony na czas nieokreślony. Cel inwestycyjny funduszu Celem inwestycyjnym Funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego. Fundusz specjalizuje się w inwestowaniu w instrumenty finansowe niebędące przedmiotem publicznej oferty, w szczególności akcje, udziały i dłużne papiery wartościowe emitowane przez spółki handlowe oraz wierzytelności z wyłączeniem wierzytelności wobec osób fizycznych. Fundusz stosuje określone statutem ograniczenia inwestycyjne dotyczące instrumentów finansowych emitowanych przez jeden podmiot, walut obcych, depozytów złożonych w jednym banku, listów zastawnych emitowanych przez jeden bank, certyfikatów i jednostek inwestycyjnych emitowanych przez jeden fundusz inwestycyjny lub przez fundusz inwestycyjny zamknięty zarządzany przez Towarzystwo. Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Fundusz jest zarządzany przez MOUNT Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Bukowińskiej 24A lok. 65, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000290519 (dalej: „Towarzystwo”). Do 28 marca 2017 roku Towarzystwo działało pod nazwą Penton Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. Okres sprawozdawczy oraz dzień bilansowy Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2016 roku, za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku. Kontynuacja działalności Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności Funduszu w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu. Badanie sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe zostało zbadane przez BDO Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie 02-676, ul. Postępu 12. Serie certyfikatów inwestycyjnych i cechy je różnicujące 38.869 certyfikatów serii A 10.280 certyfikatów serii B 65.000 certyfikatów serii C Certyfikaty Funduszu nie są notowane. Emisje certyfikatów inwestycyjnych Seria A - zakończona 28 października 2009 roku, zarejestrowana 5 listopada 2009 roku. Seria B - zakończona 29 kwietnia 2010 roku, zarejestrowana 29 czerwca 2010 roku. Seria C - zakończona 24 lutego 2011 roku, zarejestrowana 26 kwietnia 2011 roku. II. ZESTAWIENIE LOKAT FUNDUSZU na dzień 31.12.2016 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby p Niniejsze zestawienie lokat należy analizo wozdania finansowego. 1. Tabela główna Składniki lokat Akcje Warianty subskrypcyjne Prawa do akcji Prawa poboru Kwity depozytowe Listy zastawne Dłużne papiery wartościowe Instrumenty pochodne Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością Jednostki uczestnictwa Certyfikaty inwestycyjne Tytuły uczestnictwa emitowane przez insty tucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą Wierzytelności Weksle Depozyty Waluty Nieruchomości Statki morskie Inne oszczególnych składnik wać łącznie z wprowadz Bieżący wartość według ceny nabycia w tys. zł 0 0 0 0 0 0 25 000 0 12 119 3 000 1 000 0 21 000 39 000 0 0 0 0 0 ów lok eniem, okres wartoś wyceny bila w at) notami objaśnia sprawozdawczy ć według pro na dzień nsowy w a tys. o 0 0 0 0 0 0 25 026 0 49 982 3 341 1 037 0 24 695 40 319 0 0 0 0 0 jącymi oraz inform Dan centowy war udział ce ktywach gółem 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 13,91 0,00 27,78 1,86 0,58 0,00 13,73 22,41 0,00 0,00 0,00 0,00 0.00 acją dodatkową, kt e porównywalne za tość według we ny nabycia w tys. 36 965 0 0 0 0 0 3 000 0 11 060 3 000 1 000 0 21 000 19 000 0 0 0 0 0 óre stanowią integraln poprzedni okres sprawo wartość pro dług wyceny na dzień w a bilansowy o w tys. 26 916 0 0 0 0 0 3 013 0 44 845 2 924 1 012 0 23 349 19 339 0 0 0 0 0 ą część sprazdawczy centowy udział ktywach gółem 15,67 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 1,75 0,00 26,11 1,70 0,59 0,00 13,59 11,26 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 2. Tabele uzupełniające Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością Razem Dłużne papiery wartościowe 1 Razem O terminie wykupu do 1 Obligacje nienotowane n Obligacje notowane na a Bony skarbowe Bony pieniężne Inne Sie Nazwa spółki sp Eko-Bryza Katowic Sp. z o.o. Górnośląski Park Przemysłowy Katowic Sp. z o.o. Silesia Nova Katowic Sp. z o.o. Śląski Park Technologiczny Katowic Sp. z o.o. Rodzaj Nazwa Emitent rynka rynku 2 3 4 roku a aktywnym rynku ktywnym rynku dziba Kraj siedziby ółki spółki e Polska e Polska e Polska e Polska Kraj Waru Termin siedziby opro wykupu emitenta tow 5 6 7 Wartość we Liczba ceny naby w tys. 21 192 5 700 1 372 8 000 6 120 nki Wartość cen- Liczb nominalna anta 8 9 25 000 25 0 0 0 Wartość dług wyce cia na d bilan w 12 119 9 191 1 818 800 310 Wartość według ceny a nabycia w tys. zł 10 0 25 000 0 0 0 0 0 0 według ny zień sowy tys. 49 982 21 368 27 236 1 072 306 Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. zł 11 25 026 Procentowy udział w aktywach ogółem 27,78 11,87 15,14 0,60 0,17 Procentowy udział w aktywach ogółem 12 13,91 0 0,00 0 0,00 0 0,00 1 O terminie wykupu powyżej Obligacje nienotowane na PEK Family sp. z o.o. seria A PEK Family sp. z o.o. seria B Obligacje notowane na akt Bony skarbowe Bony pieniężne Inne Jednostki uczestnictwa i certyfikaty inwestycyjn Jednostki uczestnictwa Certyfikaty inwestycyjne 2 1 roku aktywnym rynku Nienotowane na rynku aktywnym Nienotowane na rynku aktywnym ywnym rynku Rodzaj e rynku Nienotowane aktywnym Nienotowane aktywnym 3 4 PEK Family sp. z o.o PEK Family sp. z o.o Nazwa rynku na rynku na rynku 5 Polska . Polska . Nazwa i Opera Sp Fundusz Otwarty, Subfundu Skarbiec Aktywów 6 7 23.12.2022 4,5 23.12.2024 rodzaj funduszu ecjalistyczny Inwestycyjny sz Alfa-plus.pl -Fotball FIZ Niepublicznych 8 25 000 25 000 % 11 400 5% 13 600 0 0 0 0 W Liczba 215 515,8046 215 515,8046 100,0000 100,0000 9 250 250 114 136 0 0 0 0 artość według ceny nabycia w tys. zł 3 00 3 00 1 00 1 00 10 25 000 25 000 11 400 13 600 0 0 0 0 Wartość wyce na d bilan w ty 0 0 0 0 11 25 25 11 13 według ny zień sowy s. zł 3 341 3 341 1 037 1 037 026 026 411 615 0 0 0 0 Proc u w ak og 12 13,91 13,91 6,34 7,57 0,00 0,00 0,00 0,00 entowy dział tywacji ółem 1,86 1,86 0,58 0,58 Wierzytel- Nazwa i rodzaj ności podmiotu 1 2 Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o. Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o. Silesia Nova Sp. z o.o. Weksle Wystawc Sławomir Rusinek Sławomir Rusinek Sławomir Rusinek Sławomir Rusinek Kasina-SKI Sp. z o.o. Przedsiębiorstwo Sportow „Słotwiny” Sp. z o.o. Kasina-SKI Sp. z o.o. Kasina-Ski Sp. z o.o. Słotwiny Arena Sp. z o.o Kasina-SKI Sp. z o.o. Kastna-SKI Sp. z o.o. Słotwiny Arena Sp. z o.o Kraj T siedziby wy podmiotu 3 Polska 14 Polska 1. Polska 2. a o Turystyczne . ermin Rodzaj magal- świadcze- św ności nia 4 5 .05.2022 pożyczka 01.2022 pożyczka 10.2020 pożyczka Data płatności 11.06.2019 11.06.2019 11.06.2019 23.06.2019 04.10.2019 15.11.2019 03.03.2020 21.07.2020 09.08.2020 19.10.2020 06.11.2020 06.11.2020 Wartość iadczenia w tys. zł 6 21 000 4 000 7 000 10 000 Wartość wg ceny naby w tys. z W Liczba 7 1 1 1 cia n ł 39 000 3 017 4 138 4 845 3 000 3 000 1 000 2 000 5 000 3 000 2 000 3 000 5 000 artość według ceny nabycia w tys. zł 8 21 000 4 000 7 000 10 000 Wartość wg wyceny a dzień bilanso w tys. zł Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. zł 9 24 695 4 802 8 353 11 540 Proce wy w akt 40 319 3 197 4 384 5 133 3 174 3 141 1 043 2 062 5 083 3 043 2 015 3 017 5 027 Procentowy udział w aktywach ogółem 10 13,73 2,67 4,64 6,42 ntowy udział ywach ogółem 22,41 1,78 2,44 2,85 1,75 1,75 0,58 1,15 2,83 1,69 1,12 1,68 2,79 III. BILANS FUNDUSZU na dzień 31.12.2016 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów i wartości aktywów netto n Pozycje bilansu I. Aktywa 1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 2. Należności 3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: - dłużne papiery wartościowe 5. Składniki lokat nie notowane na aktywnym rynku, w tym: - dłużne papiery wartościowe 6. Nieruchomości 7. Pozostałe aktywa II. Zobowiązania III. Aktywa netto (I-II) IV. Kapitał funduszu 1. Kapitał wpłacony, w tym: - kapitał subskrybowany, nieopłacony 2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) V. Dochody zatrzymane 1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto 2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat VI. Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia VII. Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) Liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Niniejszy bilans należy analizować łącznie z wprowadzemem, notami objaśniającymi integralną część sprawozdania finansowego. IV. RACHUNEK WYNIKU Z OPERACJI za okres od 01.01.2016 r. do 31.12.2016 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów i wartości aktywów netto n Pozycje rachunku wyniku z operacji 1 I. Przychody z lokat 1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 2. Przychody odsetkowe poz. 4 Ę O R A C H U N K O W O Ś C I a certyfikat inwestycyjny) 31.12.2016 r. 3 179 889 6 035 29 454 0 0 0 144 400 25 026 0 0 2 824 177 065 125 592 125 592 27 904 0 13 232 23 966 (10 734) 38 241 177 065 114 149 114 149 1 551,18 1 551,18 oraz informacją dodatkową, które a certyfikat inwestycyjny) 01.01.2016 - 31.12.2016 r. 2 11 113 8 542 2 559 MONITOR SĄDOWY 1991–41 1.12.20 stanow 01.01. 31.12. 3 I GOSPO 991 15 r. 171 786 3 389 46 999 0 3 013 3 013 118 385 0 0 0 56 171 730 125 592 125 592 46 708 0 22 464 13 238 9 226 23 674 171 730 114 149 114 149 1 504,44 1 504,44 ią 2015 2015 r. 7 997 5 936 2 061 DARCZY 1 3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 4. Dodatnie saldo różnic kursowych 5. Pozostałe II. Koszty funduszu 1. Wynagrodzenie dla towarzystwa 2. Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 3. Opłaty dla depozytariusza 4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 6. Usługi w zakresie rachunkowości 7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 8. Usługi prawne 9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 10. Koszty odsetkowe 11. Koszty związare z posiadaniem nieruchomości 12. Ujemne saldo różnic kursowych 13. Pozostałe III. Koszty pokrywane przez towarzystwo IV. Koszty funduszu netto (II-III) V. Przychody z lokat netto (I-IV) VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: - z tytułu różnic kursowych 2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: - z tytułu różnic kursowych VII. Wynik z operacji (V+/-VI) Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Niniejszy rachunek wyniku z operacji należy analizować łącznie z wprowadzeniem, nota dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego. V. ZESTAWIENIE ZMIAN W AKTYWACH NETTO za okres od 01.01.2016 r. do 31.12.2016 r. (w tysiącach złotych z wyjątkiem liczby certyfikatów i wartości aktywów netto na cer Pozycje zestawienia zmian w aktywach netto 1 I. Zmiana wartości aktywów netto 1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: a) przychody z lokat netto poz. 41991– A C H U N K O W O Ś C I 2 0 0 12 385 168 0 25 53 0 53 0 82 0 0 0 0 4 0 385 10 728 (5 393) (19 960) 0 14 567 0 5 335 46,73 46,73 mi objaśniającymi oraz informacj tyfikat inwestycyjny) 01.01.2016 01. - 31.12.2016 r. - 31. 2 171 730 5 335 10 728 9 LIS 41991 3 0 0 0 325 168 0 26 36 0 48 0 43 0 1 0 0 3 0 325 7 672 6 478 1 0 6 477 0 14 150 123,96 123,96 ą 01.2015 12.2015 r. 3 157 580 14 150 7 672 TOPADA 2017 R. 1 b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 4. Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem): a) i przychodów z lokat netto b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat c) z przychodów ze zbycia lokat 5. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych) b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych) 6. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym (3-4±5) 7. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 8. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym II. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych 1. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym: a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych c) saldo zmian 2. Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu: a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych c) saldo zmian 3. Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych IIl. Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 1. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego (w złotych) 2. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego (w złotych) 3. Procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 4. Minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym (w złotych) Data wyceny 5. Maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym (w złotych) Data wyceny 6. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym (w złotych) Data wyceny 7. Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) IV. Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 1. Procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 2. Procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 3. Procentowy udział opłat dla depozytariusza poz. 419 H U N K O W O Ś C I 2 (19 960) 14 567 5 335 0 0 0 0 0 0 0 5 335 177 065 171 602 0 0 0 0 114 149 114 149 0 114 149 114 149 1 504,44 1 551,18 3,11% 1 474,78 30.09.2016 1 551,18 31.12.2016 1 551,18 31.12.2016 1 551,18 0,22% 0,10% 0,00% 0,01% MONITOR SĄDOWY I 91–41991 3 1 6 477 14 150 0 0 0 0 0 0 0 14 150 171 730 166 915 0 0 0 0 114 149 114 149 0 114 149 114 149 1 380,48 1 504,44 8,98% 1 380,48 01.01.2015 1 526,89 30.09.2015 1 504,44 31.12.2015 1 504,44 0,19% 0,10% 0,00% 0,02% GOSPODARCZY 1 4. Procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów 5. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 6. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami f Niniejszy zestawienia zmian w aktywach netto należy analizować łącznie informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania fina RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za okres od 01.01.2016 r. do 31.12.2016 r. (w tysiącach złotych) Pozycje rachunku przepływów pieniężnych 1 A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej I. Wpływy 1. Z tytułu posiadanych lokat 2. Z tytułu zbycia składników lokat 3. Pozostałe II. Wydatki 1. Z tytułu posiadanych lokat 2. Z tytułu nabycia składników lokat 3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 4. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dyst 5. Z tytułu opłat dla depozytariusza 6. Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 7. Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 8. Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 9. Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 10. Z tytułu usług prawnych 11. Z tytułu posiadania nieruchomości 12. Pozostałe a) Prowizje bankowe b) Opłaty sądowe B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej (I-II) I. Wpływy 1. Z tytułu zbycia jednostek uczestnictwa albo wydania certyfikatów in 2. Z tytułu zaciągniętych kredytów 3. Z tytułu zaciągniętych pożyczek 4. Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 5. Odsetki 6. Pozostałe S TAW Ę O R A C funduszu unduszu z wprowadzemem, n nsowego. rybucję westycyjnych poz. 4199 H U N K O W O Ś C I 2 0,03% 0,03% 0,00% otami objaśniającymi oraz 01.01.2016 0 - 31.12.2016 r. - 3 2 (15 371) 17 594 11 577 6 017 0 32 965 0 32 563 182 0 26 54 0 52 0 85 0 3 3 0 18 017 18 017 18 012 0 0 0 5 0 9 L 1–41991 3 0,02% 0,03% 0,00% 1.01.2015 1.12.2015 r. 3 (7 224) 13 953 3 184 10 769 0 21 177 0 20 850 168 0 26 33 0 54 0 43 0 3 3 0 10 531 11 051 11 041 0 0 0 10 0 ISTOPADA 2017 R. 1 2 3 II. Wydatki 0 520 1. Z tytułu odkupienia jednostek uczestnictwa albo wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 0 520 2. Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 0 0 3. Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0 0 4. Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 0 5. Z tytułu wypłaty przychodów 0 0 6. Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0 7. Odsetki 0 0 8. Pozostałe 0 0 C. Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 0 380 D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) 2 646 3 307 E. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 3 389 82 F. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 6 035 3 389 Bilansowy stan środków pieniężnych 6 035 3 389 Niniejszy rachunek przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego. VII. NOTY OBJAŚNIAJĄCE NOTA 1 - Polityka rachunkowości Sprawozdanie finansowe Funduszu na dzień 31 grudnia 2016 roku zostało sporządzone na podstawie przepisów ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (tekst jednolity: Dz. U. z 2016 r., poz. 1047 z późn. zm.) oraz Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. z 2007 r. Nr 249, poz. 1859). Księgi rachunkowe prowadzi się w języku polskim i w walucie polskiej. Przyjęte zasady rachunkowości Ujawnianie i prezentacja informacji w sprawozdaniu finansowym. Krótkoterminowe lokaty bankowe, w tym lokaty O/N, jak również waluty obce, wykazywane są w pozycji środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Wycena tych środków pieniężnych obejmuje naliczenie odsetek według efektywnej stopy procentowej, które są wykazywane łącznie w pozycji środków pieniężnych oraz ew. ustalenie różnic kursowych z wyceny walut obcych. Przychody z lokat obejmują w szczególności: a) dywidendy i inne udziały w zyskach, b) przychody odsetkowe, c) dodatnie saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności i zobowiązań nominowanych w walutach obcych. Koszty Funduszu obejmują w szczególności: a) opłaty za zarządzanie, b) opłaty za prowadzenia rejestru aktywów oraz inne usługi depozytariusza, c) koszty prowadzenia rachunkowości, d) koszty usług prawnych i notarialnych, e) opłaty bankowe, f) koszty odsetkowe. Skutki wyceny lokat Funduszu według wartości godziwej wykazywane są łącznie w pozycji składników lokat. Zaliczki na poczet dywidendy otrzymywane od spółek komandytowo-akcyjnych stanowią zobowiązania Funduszu do momentu podjęcia uchwały o podziale zysku i wypłacie dywidendy. 9 LISTOPADA 2017 R.

SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2016 ROKU DO 31 GRUDNIA 2016 ROKU I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO FUNDUSZU Nazwa funduszu GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty działa na podstawie zezwolenia wydanego przez Komisję Nadzoru Finansowego z dnia 28 kwietnia 2009 roku Fundusz działa zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (tekst jedn. Dz. U. z 2016 r., poz. 1896). Fundusz GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty (dalej: „Fundusz”) został zarejestrowany 3 listopada 2009 roku w rejestrze funduszy pod numerem RFi 498 Fundusz jest funduszem inwestycyjnym zamkniętym w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (tekst jedn. Dz. U. z 2016 r., poz. 1896) (dalej: „Ustawa”). Fundusz został utworzony na czas nieokreślony. Cel inwestycyjny funduszu Celem inwestycyjnym Funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego. Fundusz specjalizuje się w inwestowaniu w instrumenty finansowe niebędące przedmiotem publicznej oferty, w szczególności akcje, udziały i dłużne papiery wartościowe emitowane przez spółki handlowe oraz wierzytelności z wyłączeniem wierzytelności wobec osób fizycznych. Fundusz stosuje określone statutem ograniczenia inwestycyjne dotyczące instrumentów finansowych emitowanych przez jeden podmiot, walut obcych, depozytów złożonych w jednym banku, listów zastawnych emitowanych przez jeden bank, certyfikatów i jednostek inwestycyjnych emitowanych przez jeden fundusz inwestycyjny lub przez fundusz inwestycyjny zamknięty zarządzany przez Towarzystwo. Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Fundusz jest zarządzany przez MOUNT Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Bukowińskiej 24A lok. 65, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000290519 (dalej: „Towarzystwo”). Do 28 marca 2017 roku Towarzystwo działało pod nazwą Penton Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. Okres sprawozdawczy oraz dzień bilansowy Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2016 roku, za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku. Kontynuacja działalności Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności Funduszu w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu. Badanie sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe zostało zbadane przez BDO Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie 02-676, ul. Postępu 12. Serie certyfikatów inwestycyjnych i cechy je różnicujące 16.742 certyfikatów serii A 2.000 certyfikatów serii B 1.810 certyfikatów serii C 27.400 certyfikatów serii D 19.706 certyfikatów serii E Certyfikaty Funduszu nie są notowane Emisje certyfikatów inwestycyjnych Seria A - zakończona 28 października 2009 roku, zarejestrowana 3 listopada 2009 roku. Seria B - zakończona 31 grudnia 2009 roku, zarejestrowana 2 lutego 2010 roku. Seria C - zakończona 29 kwietnia 2010, zarejestrowana 28 czerwca 2010 roku. Seria D - zakończona 24 lutego 2011, zarejestrowana 19 kwietnia 2011 roku. Seria E - zakończona 27 lutego 2017, zarejestrowana 20 kwietnia 2017 roku. 9 LISTOPADA 2017 R.

SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01.2015 - 31.12.2015 WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Nazwa funduszu GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty działa na podstawie zezwolenia wydanego przez Komisję Nadzoru Finansowego z dnia 28 kwietnia 2009 roku Fundusz działa zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.). Fundusz GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty (dalej: „Fundusz”) został zarejestrowany 3 listopada 2009 roku w rejestrze funduszy pod numerem RFi 498 Fundusz jest funduszem inwestycyjnym zamkniętym w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.) (dalej: „Ustawa”). Fundusz został utworzony na czas nieokreślony. Cel inwestycyjny funduszu Celem inwestycyjnym Funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego. Fundusz specjalizuje się w inwestowaniu w instrumenty finansowe niebędące przedmiotem publicznej oferty, w szczególności akcje, udziały i dłużne papiery wartościowe emitowane przez spółki handlowe oraz wierzytelności z wyłączeniem wierzytelności wobec osób fizycznych. Fundusz stosuje określone statutem ograniczenia inwestycyjne dotyczące instrumentów finansowych emitowanych przez jeden podmiot, walut obcych, depozytów złożonych w jednym banku, listów zastawnych emitowanych przez jeden bank, certyfikatów i jednostek inwestycyjnych emitowanych przez jeden fundusz inwestycyjny lub przez fundusz inwestycyjny zamknięty zarządzany przez Towarzystwo. Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Fundusz jest zarządzany przez PENTON Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Bukowińskiej 24A lok. 65, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000290519 (dalej: „Towarzystwo”). Okres sprawozdawczy oraz dzień bilansowy Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2015 roku, za okres od 01 stycznia 2015 roku do 31 grudnia 2015 roku. Kontynuacja działalności Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności Funduszu w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu. Badanie sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe zostało zbadane przez BDO Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, 02-676, ul. Postępu 12. Serie certyfikatów inwestycyjnych i cechy je różnicujące 16.742 certyfikatów serii A 2.000 certyfikatów serii B 1.810 certyfikatów serii C 27.400 certyfikatów serii D Certyfikaty Funduszu nie są notowane Emisje certyfikatów inwestycyjnych Seria A - zakończona 28 października 2009 roku, zarejestrowana 3 listopada 2009 roku. Seria B - zakończona 31 grudnia 2009 roku, zarejestrowana 2 lutego 2010 roku, Seria C - zakończona 29 kwietnia 2010, zarejestrowana 28 czerwca 2010 roku, Seria D - zakończona 24 lutego 2011, zarejestrowana 19 kwietnia 2011 roku. II. ZESTAWIENIE LOKAT FUNDUSZU na dzień 31.12.2015 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby poszcz Niniejsze zestawienie lokat należy analizować ł sprawozdania finansowego 1. Tabela główna Składniki lokat Akcje Warianty subskrypcyjne Prawa do akcji Prawa poboru Kwity depozytowe Listy zastawne Dłużne papiery wartościowe Instrumenty pochodne Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością Jednostki uczestnictwa Certyfikaty inwestycyjne Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą Wierzytelności Weksle Depozyty Waluty Nieruchomości Statki morskie Inne ególnych składników lo ącznie z wprowadzeniem Bieżący wartość według ceny nabycia w tys. zł. 27 108 0 0 0 0 0 0 0 15 115 0 0 0 16 608 0 0 0 0 0 0 kat) , notam okres wartoś wyceny bilans i objaśniającymi sprawozdawczy ć według pr na dzień udz owy w tys. wac 24 835 0 0 0 0 0 0 0 50 913 0 0 0 18 412 0 0 0 0 0 0 oraz informacją d Dan ocentowy war iał w akty- ce h ogółem 21,47 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 44,02 0,00 0,00 0,00 15,92 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 odatkową, które st e porównywalne za tość według war ny nabycia wyc w tys. bil 27 108 0 0 0 0 0 0 0 14 515 0 0 0 16 300 0 0 0 0 0 0 anowią integralną c poprzedni okres spr tość według Pr eny na dzień udz ansowy w tys. wac 30 347 0 0 0 0 0 0 0 30 170 0 0 0 17 024 0 0 0 0 0 0 zęść awozdawczy ocentowy iał w aktyh ogółem 31,23 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 31,05 0,00 0,00 0,00 17,52 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 2. Tabele uzupełniające Akcje Razem Razem aktywny rynek regulowany Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Rubicon Partners Narodowy Fundusz Inwestycyjny S.A. Tauron Polska Energia S.A. Jastrzębska Spółka Węglowa S.A. Razem nienotowane na aktywnym ryn Towarzystwo Eksploatacji Surowców Mineralnych Spółka z o.o. SKA Printing House - Pack Plus Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością SKA Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością Razem G JT Rodzaj rynku Giełdowy rynek regulowany Giełdowy rynek regulowany Giełdowy rynek regulowany Giełdowy rynek regulowany ku Nienotowane na ry Nienotowane na ry Nazwa spółki Eko-Bryza Sp. z o.o órnośląski Park Przemys Sp. z o.o. K Investments Group Sp. Silesia Nova Sp. z . Nazwa rynku Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. nku aktywnym nku aktywnym Siedziba spółki . Cieszyn łowy Katowice z o.o. Myślenice o.o. Katowice Liczba 795 646 356 344 28 778 26 667 294 637 6 262 439 302 344 202 95 100 Kraj siedzib spółki Polska Polska Polska Polska Kraj W siedziby emitenta Polska Polska Polska Polska Polska Polska W y Liczba 19 079 5 700 1 370 11 529 480 War artość według wyc ceny nabycia b w tys. zł. 27 108 3 871 1 046 609 1 364 852 23 237 13 727 9 510 artość według War ceny nabycia wyc w tys. bil 15 115 7 488 1 814 5 765 48 tość według Pr eny na dzień udz ilansowy wac w tys. zł 24 835 1 981 1 035 31 848 67 22 854 4 061 18 793 tość według Pr eny na dzień udz ansowy w tys. wac 50 913 20 499 24 311 6 103 0 ocentowy iał w aktyh ogółem 21,47 1,71 0,89 0,03 0,73 0,06 19,76 3,51 16,25 ocentowy iał w aktyh ogółem 44,02 17,72 21,02 5,28 0,00 Nazwa i rodzaj Wierzytelności podmiotu Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o. Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o. Silesia Nova Sp. z o.o. Silesia Nova Sp. z o.o. Kraj siedziby podmiotu Polska Polska Polska Polska Termin wymagalności 14.05.2022 1.01.2022 2.10.2020 11.02.2021 Rodzaj świadczenia Pożyczka Pożyczka Pożyczka Pożyczka Wartość świadczenia Lic w tys. zł 16 608 4 000 3 000 9 300 308 zba 1 1 1 1 Wartość według ceny nabycia w tys. zł 16 608 4 000 3 000 9 300 308 Wart według na dzie sowy w ość Pr wyceny udz ń bilanwac tys. zł 18 412 4 595 3 385 10 106 326 ocentowy iał w aktyh ogółem 15,92 3,97 2,93 8,74 0,28 Bilans funduszu na dzień 31.12.2015 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów i wartości aktywów netto na Pozycje bilansu I. Aktywa 1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 2. Należności 3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: - dłużne papiery wartościowe 5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: - dłużne papiery wartościowe 6. Nieruchomości 7. Pozostałe aktywa II. Zobowiązania III. Aktywa netto (I-II) IV. Kapitał funduszu 1. Kapitał wpłacony, w tym: - kapitał subskrybowany, nieopłacony 2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) V. Dochody zatrzymane 1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto 2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat VI. Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia VII. Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) Liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Niniejszy bilans należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi stanowią integralną część sprawozdania finansowego Rachunek wyniku z operacji za okres od 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów oraz wyniku z operacji przyp Pozycje rachunku wyniku z operacji 1 I. Przychody z lokat 1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 2. Przychody odsetkowe 3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 4. Dodatnie saldo różnic kursowych 5. Pozostałe O R A C H U N K O W O Ś C I certyfikat inwestycyjny) 31.12.2015 r. 31 115.663 3.596 17.907 0 1.981 0 92.179 0 0 0 48 115.615 60.968 60.968 17.644 0 21.122 10.414 10.708 33.525 115.615 47.952 47.952 2.411,05 2.411,05 oraz informacją dodatkową, które adającego na certyfikat inwestycyjny 01.01.2015 - 01 31.12.2015 r. 31 2 7.139 6.049 1.090 0 0 0 24 PAŹ 548 .12.2014 r. 97.169 961 18.667 0 2.954 0 74.587 0 0 0 3.017 94.152 60.968 60.968 18.644 0 14.290 3.582 10.708 18.894 94.152 47.952 47.952 1.963,46 1.963,46 ) .01.2014 .12.2014 r. 3 779 90 689 0 0 0 DZIERNIKA 2016 R. 1 II. Koszty funduszu 1. Wynagrodzenie dla towarzystwa 2. Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 3. Opłaty dla depozytariusza 4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 6. Usługi w zakresie rachunkowości 7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 8. Usługi prawne 9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 10. Koszty odsetkowe 11. Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 12. Ujemne saldo różnic kursowych 13. Pozostałe III. Koszty pokrywane przez towarzystwo IV. Koszty funduszu netto (II-III) V. Przychody z lokat netto (I-IV) VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: - z tytułu różnic kursowych 2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: - z tytułu różnic kursowych VII. Wynik z operacji (V+/-VI) Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny (w złotych) Niniejszy rachunek wyniku z operacji należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego Zestawienie zmian w Aktywach Netto za okres od 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów oraz wartości aktywów netto na c Pozycje zestawienia zmian w aktywach netto 1 I. Zmiana wartości aktywów netto 1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: a) przychody z lokat netto b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 4. Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem): poz. 2754 A C H U N K O W O Ś C I 2 307 168 0 26 22 0 48 0 40 0 1 0 0 2 0 307 6.832 14.631 0 0 14.631 0 21.463 447,59 447,59 objaśniającymi oraz informacją ertyfikat inwestycyjny) 01.01.2015 - 01. 31.12.2015 r. 31. 2 94 152 21 463 6 832 0 14 631 21 463 0 MONITOR SĄDOWY I GO 8–27548 3 294 150 0 26 18 0 52 0 44 0 1 0 0 3 0 294 485 6.158 257 0 5.901 0 6.643 138,52 138,52 01.2014 12.2014 r. 3 87 509 6 643 485 257 5 901 6 643 0 SPODARCZY 1 a) z przychodów z lokat netto b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat c) z przychodów ze zbycia lokat 5. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych) b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych) 6. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym (3-4±5) 7. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 8. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym II. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych 1. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym: a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych c) saldo zmian 2. Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu: a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych c) saldo zmian 3. Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych III. Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 1. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego (w złotych) 2. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego (w złotych) 3. Procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 4. Minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym (w złotych) Data wyceny 5. Maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym (w złotych) Data wyceny 6. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym (w złotych) Data wyceny 7. Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) IV. Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 1. Procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 2. Procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 3. Procentowy udział opłat dla depozytariusza 4. Procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 5. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 6. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu Niniejsze zestawienie zmian w aktywach netto należy analizować łącznie z wprowadzeniem, informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego poz. 2754 U N K O W O Ś C I 2 0 0 0 0 0 0 21 463 115 615 105 129 0 0 0 0 47 952 47 952 0 47 952 47 952 1 963,46 2 411,05 22,80% 1 963,46 01.01.2015 2 411,05 31.12.2015 2 411,05 31.12.2015 2 411,05 0,29% 0,16% 0,00% 0,02% 0,02% 0,05% 0,00% notami objaśniającymi o 24 PAŹ 8–27548 3 0 0 0 0 0 0 6 643 94 152 88 308 0 0 0 0 47 952 47 952 0 47 952 47 952 1 824,93 1 963,46 7,59% 1 752,55 30.06.2014 1 963,46 31.12.2014 1 963,46 31.12.2014 1 963,46 0,33% 0,17% 0,00% 0,03% 0,02% 0,06% 0,00% raz DZIERNIKA 2016 R. Rachunek Przepływów Pieniężnych za okres od 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. (w tysiącach złotych) Pozycje rachunku przepływów pieniężnych 1 A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej I. Wpływy 1. Z tytułu posiadanych lokat 2. Z tytułu zbycia składników lokat 3. Pozostałe II. Wydatki 1. Z tytułu posiadanych lokat 2. Z tytułu nabycia składników lokat 3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 4. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 5. Z tytułu opłat dla depozytariusza 6. Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 7. Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 8. Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 9. Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 10. Z tytułu usług prawnych 11. Z tytułu posiadania nieruchomości 12. Pozostałe a) Prowizje bankowe b) Opłaty sądowe B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej (I-II) I. Wpływy 1. Z tytułu zbycia jednostek uczestnictwa albo wydania certyfikatów inwestycyjnych 2. Z tytułu zaciągniętych kredytów 3. Z tytułu zaciągniętych pożyczek 4. Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 5. Odsetki 6. Pozostałe II. Wydatki 1. Z tytułu odkupienia jednostek uczestnictwa albo wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 2. Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 3. Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 4. Z tytułu wyemitowanych obligacji 5. Z tytułu wypłaty przychodów 6. Z tytułu udzielonych pożyczek 7. Odsetki 8. Pozostałe C. Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) R A C H U N K O W O Ś C I 01.01.2015 - 01. 31.12.2015 r. 31. 2 1 625 3 083 3 083 0 0 1 458 0 1 148 176 0 26 20 0 46 0 40 0 2 2 0 1 010 1 010 1 000 0 0 0 10 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2 635 MONITOR SĄDOWY I G 7548 01.2014 12.2014 r. 3 (5 304) 8 534 3 101 5 433 0 13 838 0 13 557 136 0 26 18 0 49 0 44 0 8 7 1 3 057 3 057 3 000 0 0 0 57 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (2 247) OSPODARCZY 1 2 3 E. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 961 3 208 F. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 3 596 961 Bilansowy stan środków pieniężnych 3 596 961 Niniejszy rachunek przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego NOTY OBJAŚNIAJĄCE NOTA 1 - Polityka rachunkowości Funduszu Sprawozdanie finansowe Funduszu na dzień 31 grudnia 2015 roku zostało sporządzone na podstawie przepisów ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (Tekst jednolity: Dz. U. z 2013 roku, poz. 330) oraz rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. z 2007 r. Nr 249, poz. 1859). Księgi rachunkowe prowadzi się w języku polskim i w walucie polskiej. Przyjęte zasady rachunkowości Ujawnianie i prezentacja informacji w sprawozdaniu finansowym. Krótkoterminowe lokaty bankowe, w tym lokaty O/N, jak również waluty obce, wykazywane są w pozycji środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Wycena tych środków pieniężnych obejmuje naliczenie odsetek według efektywnej stopy procentowej, które są wykazywane łącznie w pozycji środków pieniężnych oraz ew. ustalenie różnic kursowych z wyceny walut obcych. Przychody z lokat obejmują w szczególności: a) dywidendy i inne udziały w zyskach, b) przychody odsetkowe c) dodatnie saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności i zobowiązań nominowanych w walutach obcych. Koszty Funduszu obejmują w szczególności: a) opłaty za zarządzanie, b) opłaty za prowadzenia rejestru aktywów oraz inne usługi depozytariusza, c) koszty prowadzenia rachunkowości, d) koszty usług prawnych i notarialnych, e) opłaty bankowe, f) koszty odsetkowe. Skutki wyceny lokat Funduszu według wartości godziwej wykazywane są łącznie w pozycji składników lokat. Zaliczki na poczet dywidendy otrzymywane od spółek komandytowo-akcyjnych stanowią zobowiązania Funduszu do momentu podjęcia uchwały o podziale zysku i wypłacie dywidendy. Ujmowanie w księgach rachunkowych operacji dotyczących Funduszu. Operacje nabycia i zbycia papierów wartościowych ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu na podstawie potwierdzenia zawarcia transakcji w dacie zawarcia umowy. Nabyte składniki lokat ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu według ceny nabycia. Składniki lokat nabyte nieodpłatnie ujmuje się według ceny nabycia równej zeru. Składniki lokat Funduszu otrzymane w zamian za inne składniki mają przypisaną cenę nabycia wynikającą z ceny nabycia tych składników lokat, w zamian z które zostały otrzymane, skorygowane o ewentualne dopłaty, należne podatki lub otrzymane przychody pieniężne. Dniem wprowadzenia do ksiąg zmiany kapitału wpłaconego bądź kapitału wypłaconego jest dzień podjęcia przez zarząd Towarzystwa uchwały o wydaniu lub wykupie certyfikatów inwestycyjnych. Prawa poboru oraz dywidendy od akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu w następujący sposób: a) przysługujące prawo poboru akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs nieuwzględniający wartości tego prawa poboru, b) niewykonane prawo poboru akcji uznaje się za zbyte, według wartości równej zero w dniu następnym po dniu wygaśnięcia tego prawa, c) należną dywidendę z akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs rynkowy nieuwzględniający wartości tego prawa do dywidendy. Przysługujące prawo poboru akcji nienotowanych na aktywnym rynku oraz prawo do otrzymania dywidendy od akcji nienotowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu następnym po dniu ustalenia tych praw. W przypadku gdy jednego dnia dokonuje się transakcji zbycia i nabycia danego składnika lokat, w pierwszej kolejności ujmuje się nabycie danego składnika. Transakcje nabycia lub zbycia walut obcych ujmuje się po przeliczeniu na walutę polską według kursu transakcyjnego. W przypadku transakcji zakupu lub sprzedaży papierów wartościowych denominowanych w walutach obcych, operacje te ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu według wartości uzyskanej w przeliczeń przy zastosowaniu kursu średniego NBP z dnia poprzedzającego dzień transakcji. Zasady wyceny aktywów Dniem Wyceny jest ostatni dzień kwartału kalendarzowego oraz dzień przypadający na 7 dni przed rozpoczęciem przyjmowania zapisów na certyfikaty inwestycyjne kolejnej emisji. Akcje notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych S.A. w Warszawie wyceniane są według kursów giełdowych na zamknięciu notowań na sesji w Dniu Wyceny, zgodnie ze stanem na godzinę 23:30 tego dnia. W przypadku, jeżeli akcje danej spółki będą notowane na kilku rynkach regulowanych, do wyceny wartości danej spółki giełdowej przyjmuje się kurs zamknięcia z rynku, na którym w danym dniu odnotowano większą wartość obrotów akcjami danej spółki giełdowej. W przypadku braku sesji giełdowej lub braku notowań dla danej serii akcji w Dniu Wyceny, do wyceny zostanie przyjęty ostatni ogłoszony kurs giełdowy dla danej serii akcji. W przypadku braku sesji giełdowej lub braku notowań dla danej serii akcji w Dniu Wyceny, jak też braku notowań giełdowych dla danej serii akcji w przeszłości, do wyceny zostanie wykorzystana cena ustalona w pierwszej ofercie publicznej dla danej serii akcji. Akcje i udziały nienotowane wyceniane są w oparciu o zasady wyceny wartości aktywów rekomendowane przez Global Investment Performance Standards – GIPS, opublikowane przez CFA Institute, a w szczególności według zasad opisanych w załączniku D tychże (Private equity valuation principles). Zgodnie z GIPS stosowana jest następująca hierarchia metod wyceny: a) Wycena na podstawie porównywalnych transakcji rynkowych b) Wycena wskaźnikowa (porównawcza) c) Metoda skorygowanych aktywów netto d) Wycena na podstawie zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF) Obligacje komercyjne niedopuszczone do obrotu na rynku regulowanym wyceniane są w oparciu o skorygowaną cenę nabycia, oszacowaną przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Tą samą metodą wyceniane są obligacje komercyjne dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, jeżeli w kwartale poprzedzającym wycenę ich notowania odbywały się rzadziej niż w 50% dni sesyjnych oraz wartość obrotu realizowanego na nich w tym kwartale stanowiła mniej niż 10% wartości ich emisji. W zależności od szczegółowych uwarunkowań branży lub specyfiki działalności Spółki portfelowej, Fundusz może odstąpić od powyższej hierarchii metod wyceny i przyjąć metodę, która zapewni w większym stopniu odwzorowanie wartości godziwej wycenianego podmiotu. W takiej sytuacji Fundusz zobligowany jest do uzasadnienia przyjętej metody wyceny. W szczególności Fundusz może zastosować wycenę wartości Spółki portfelowej za pomocą metody skorygowanych aktywów netto w sytuacji, gdy podstawą wartości tego podmiotu jest wartość posiadanych aktywów a nie wartość spodziewanych przyszłych zysków generowanych z przychodów kolejnych okresów (np. w przypadku spółki z dużym 24 PAŹDZIERNIKA 2016 R.

SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01.2015 - 31.12.2015 I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Nazwa funduszu SILESIA HOUSE Fundusz Inwestycyjny Zamknięty działa na podstawie zezwolenia wydanego przez Komisję Nadzoru Finansowego z dnia 28 kwietnia 2009 roku Fundusz działa zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.). Fundusz SILESIA HOUSE Fundusz Inwestycyjny Zamknięty (dalej: „Fundusz”) został zarejestrowany 5 listopada 2009 roku w rejestrze funduszy pod numerem RFi 499 Fundusz jest funduszem inwestycyjnym zamkniętym w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.) (dalej: „Ustawa”). Fundusz został utworzony na czas nieokreślony. Cel inwestycyjny funduszu Celem inwestycyjnym Funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego. Fundusz specjalizuje się w inwestowaniu w instrumenty finansowe niebędące przedmiotem publicznej oferty, w szczególności akcje, udziały i dłużne papiery wartościowe emitowane przez spółki handlowe oraz wierzytelności z wyłączeniem wierzytelności wobec osób fizycznych. Fundusz stosuje określone statutem ograniczenia inwestycyjne dotyczące instrumentów finansowych emitowanych przez jeden podmiot, walut obcych, depozytów złożonych w jednym banku, listów zastawnych emitowanych przez jeden bank, certyfikatów i jednostek inwestycyjnych emitowanych przez jeden fundusz inwestycyjny lub przez fundusz inwestycyjny zamknięty zarządzany przez Towarzystwo. Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Fundusz jest zarządzany przez PENTON Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie przy ul. Bukowińskiej 24A lok. 65, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000290519 (dalej: „Towarzystwo”). Okres sprawozdawczy oraz dzień bilansowy Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2015 roku, za okres od 01 stycznia 2015 roku do 31 grudnia 2015 roku. Kontynuacja działalności Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności Funduszu w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu. Badanie sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe zostało zbadane przez BDO Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, 02-676, ul. Postępu 12. Serie certyfikatów inwestycyjnych i cechy je różnicujące 38.869 certyfikatów serii A 10.280 certyfikatów serii B 65.000 certyfikatów serii C Certyfikaty Funduszu nie są notowane. Emisje certyfikatów inwestycyjnych Seria A - zakończona 28 października 2009 roku, zarejestrowana 5 listopada 2009 roku. Seria B - zakończona 29 kwietnia 2010 roku, zarejestrowana 29 czerwca 2010 roku Seria C - zakończona 24 lutego 2011 roku, zarejestrowana 26 kwietnia 2011 roku. 24 PAŹDZIERNIKA 2016 R.

W dniu 07.07.2016 dokonano wpisu do rejestru KRS D nr 19 następującej treści: Dz. 3. Rub. 2. Wzmianki o złożonych dokumentach X V. W P I S Y D wpisać: 1 1. data złożenia 27.06.2016 okres OD 01.01.2015 DO 31.12.2015 1 2. OD 01.01.2015 DO 31.12.2015 1 3. OD 01.01.2015 DO 31.12.2015 1 4. OD 01.01.2015 DO 31.12.2015